Palantir und der KI-Boom: Chancen für Investoren?

Die anhaltende Berichtssaison hält Investoren in Atem, besonders im Hinblick auf die Investitionen in künstliche Intelligenz (KI) im S&P 500. Analysten prognostizieren, dass das Gewinnwachstum verlangsamt wird: Die Gewinne im S&P 500 sollen im Vergleich zum Vorjahresquartal um 5,3 % steigen, nachdem im zweiten Quartal noch ein Anstieg von 13,2 % verzeichnet wurde, wie Reuters berichtete. Besonders die Technologie- und Kommunikationsdienste zeigen vielversprechende Aussichten mit erwarteten Gewinnsteigerungen von 15,4 % beziehungsweise 12,3 % im Jahresvergleich. Seither dominieren KI-nahe Unternehmen die Gewinnerzählungen und tragen maßgeblich zu den rekordhohen Kursständen des S&P 500 bei, der in diesem Jahr bereits um etwa 21 % zugelegt hat. Howard Chan, CEO von Kurv Investment Management, merkt an, dass Analysten kritisch betrachten, wie große Unternehmen ihr AI-Potenzial kommerziell umsetzen. So erlebte Meta einen Kursanstieg nach Prognosen starken Umsatzwachstums – ein Hinweis darauf, dass seine KI-Investitionen aus den digitalen Werbeeinnahmen finanziert werden. Im Gegensatz dazu hinterfragen Analysten die hohen Investitionen in KI von Google, da deren Integration ins bestehende Geschäftsmodell unklar bleibt. Angesichts eines S&P 500, der das 22,3-fache der geschätzten künftigen Gewinne handelt – deutlich über dem langfristigen Durchschnitt von 15,7 – hoffen viele Investoren, dass die Ergebnisse dieses Quartals höhere Aktienbewertungen rechtfertigen. Solita Marcelli von UBS Global Wealth Management zeigt sich optimistisch und sieht Potenzial für weitere Kursgewinne, insbesondere da der Halbleitersektor im Fokus für KI-Investitionen steht. Während Palantir Technologies mit seinen starken Quartalsergebnissen und nachhaltigem Wachstum aufgrund seiner KI-gestützten Datenintegrationsplattformen beeindruckt, bleibt er doch "nur" auf Platz 31 der angesagtesten KI-Aktien. Wedbush hat das Kursziel kürzlich auf 45 Dollar angehoben, sieht aber in anderen KI-Aktien größere Chancen für höhere Renditen in kürzerer Zeit.