Tesla trotzt Herausforderungen mit starkem Energiegeschäft

Die Tesla-Aktie verzeichnete am 2. Oktober einen Rückgang von 3,5%, nachdem der Elektrofahrzeughersteller seine Auslieferungen für das dritte Quartal mit 462.890 Einheiten bekannt gab, was einem Anstieg von etwa 6% im Vergleich zum Vorjahr entspricht. Dies stellt das erste Jahr mit einem Wachstum in den Quartalsauslieferungen für 2024 dar. Allerdings verfehlte Tesla damit knapp die Prognosen von Analysten, welche von 463.310 Einheiten ausgingen, laut FactSet StreetAccount-Daten. Im Vergleichszeitraum des Vorjahres hatte Tesla 435.059 Fahrzeuge ausgeliefert und 430.488 produziert. Tesla berichtete zudem, dass im dritten Quartal 469.796 Fahrzeuge produziert und 6,9 GWh Energiespeicherprodukte eingesetzt wurden. Die Performance der Aktie blieb mit einem Rückgang von 0,33% seit Jahresbeginn hinter dem S&P 500 Index zurück, der um mehr als 20% gestiegen ist. Im ersten Quartal 2024 waren die Auslieferungen mit 386.810 Einheiten enttäuschend und blieben um 8,5% unter dem Vorjahreswert. Tesla reagierte im April mit Preissenkungen von jeweils 2.000 US-Dollar für die Modelle Y, X und S, um den herausfordernden Marktbedingungen zu begegnen. Im zweiten Quartal erreichten die Auslieferungen 443.956 Fahrzeuge, was besser als erwartet war, aber dennoch einen Rückgang um 4,8% bedeutete. Die finanziellen Ergebnisse des dritten Quartals werden am 23. Oktober veröffentlicht. Im zweiten Quartal hatte Tesla Einnahmen von 25,5 Milliarden US-Dollar verzeichnet, übertraf damit leicht die Prognosen, während der Umsatz im Automobilbereich um 6,5% auf 19,9 Milliarden US-Dollar fiel. Tesla leidet im Kernsegment Automobil unter Marktanteilsverlusten an andere Elektrofahrzeughersteller. Daten von Cox Automotive zeigen, dass die nicht-Tesla-EV-Verkäufe in den USA im ersten Halbjahr 2024 um 33% stiegen, während Teslas Verkäufe um 9,6% zurückgingen. Erfolgreich zeigt sich Tesla jedoch im Energiebereich: Diese Sparte verdoppelte im zweiten Quartal ihre Einnahmen auf 3 Milliarden US-Dollar. Analysts wie William Blair's Jed Dorsheimer beurteilten Tesla positiv und hoben das Potenzial der Energiegenerierung und Speicherlösungen hervor, die der Automobilsparte in Zukunft den Rang ablaufen könnten. Analystenreaktionen auf den Q3-Bericht waren gemischt. Baird’s Ben Kallo hob die starken Energiespeicherbereitstellungen hervor und erwartet eine Fokusverlagerung auf die Enthüllung des Robotaxi-Events am 10. Oktober. Evercore ISI äußerte hingegen Vorsicht und verwies auf unerfüllte Erwartungen bei den Lieferzahlen. Barclays führte die Missstände auf Schwächen bei den Modellen S, X und Cybertruck zurück.