Vertiv Holdings: Et solidt anker i AI-infrastrukturen på det nuværende aktiemarked

Rapportsæsonen er i fuld gang, og investorer følger spændt med på, hvordan investeringerne i kunstig intelligens (AI) vil bære frugt hos S&P 500-virksomhederne. Analytikere forventer en afmatning i indtjeningsvæksten med en forventet stigning i S&P 500-indtjeningen på 5,3% i forhold til samme kvartal året før – et mærkbart fald sammenlignet med stigningen på 13,2% i andet kvartal, ifølge nyhedsbureauet Reuters. Specielt teknologi- og kommunikationssektoren forventes at vise stærk vækst med estimerede indtjeningsstigninger på henholdsvis 15,4% og 12,3%. AI-relaterede virksomheder dominerer fortsat indtjeningsrapporter siden sidste år og skaber betydelige markedskursgevinster. S&P 500 er på et rekordhøjt niveau, hvilket i høj grad skyldes den robuste præstation inden for teknologi- og kommunikationssektoren, der har ført til en stigning på ca. 21% siden årets begyndelse. Ifølge Howard Chan, CEO for Kurv Investment Management, er analytikere interesserede i at se, hvordan betydelige virksomheder monetariserer deres AI-initiativer. Virksomheder, der lykkes med dette, vil blive særligt belønnet. Meta har f.eks. oplevet en kursstigning, efter at stærke omsætningsvækstprognoser blev offentliggjort, hvilket indikerer, at dets digitale annoncesalg effektivt understøtter AI-investeringerne. I modsætning hertil rejser Googles høje udgifter til AI-teknologier spørgsmål om, hvordan disse kan integreres i eksisterende forretningsmodeller. S&P 500 handles i øjeblikket til 22,3 gange de fremtidige 12-måneders indtjeningsforventninger og overstiger dermed sit langsigtede gennemsnit på 15,7. Mange investorer håber, at resultaterne fra dette kvartal vil retfærdiggøre højere aktievurderinger. Solita Marcelli fra UBS Global Wealth Management er optimistisk og vurderer, at de kommende resultater for tredje kvartal kan udløse yderligere gevinster, især da halvledersektoren forbliver et centralt punkt for AI-investeringer. Vertiv Holdings Co står i midten af dette scenarie som en betydelig aktør inden for kritisk digital infrastruktur. Virksomheden, der udvikler teknologier og tjenester til datacentre samt kommunikations- og industrimiljøer, har fået en kursmål-opgradering til 125 USD af Evercore ISI, ledsaget af en Outperform-vurdering. På grund af den stigende efterspørgsel efter højere serverdensitet på væskekølingsmarkedet ser Evercore ISI Vertiv i en unik position til at imødekomme de stigende krav til energi- og termostyring i AI-datacentre. Ikke kun vil den samlede indtjening pr. MW ifølge konsulentfirmaet stige, men også omsætning og marginer kunne accelerere i de kommende år. Vertiv rangerer i øjeblikket som nummer 13 blandt de populære AI-aktier, dog er der AI-aktier, der muligvis kan levere højere afkast på kortere tid.