Producenten af træningsudstyr Peloton Interactive har mandag annonceret, at de har refinansieret deres gæld og sikret sig adgang til næsten 1,4 milliarder amerikanske dollars i kredit.

Virksomheden planlægger at placere 275 millioner dollars i konvertible, prioritetsgældsbreve med udløb i 2029 i et privat tilbud. Derudover vil Peloton indgå en femårig kreditfacilitet på 1 milliard dollars, samt en femårig fornyelig kreditlinje på 100 millioner dollars.

Peloton agter at bruge provenuet sammen med eksisterende kontanter til at indfri ca. 800 millioner amerikanske dollars i konvertible prioritetsgældsbreve med udløb i 2026 og refinansiere eksisterende gæld.

Virksomheden planlægger også at tilbyde køberne af obligationerne en 13-dages option for at erhverve op til yderligere 41,3 millioner amerikanske dollars af obligationernes samlede pålydende værdi.