US trhy zažili v stredu svoj najhorší deň za viac ako 18 mesiacov po tom, ako sklamania vo výsledkoch spoločností Tesla a Alphabet ešte viac prehĺbili výpredaj v technologickom sektore.

Index Blue-Chip S&P 500 klesol o 2,3 percenta, čo predstavuje najväčší pokles od decembra 2022. Technologicky orientovaný Nasdaq Composite klesol o 3,6 percenta, čo je najväčšia strata od októbra 2022. Straty boli spôsobené hlavne veľkými technologickými akciami ako Nvidia, Microsoft, Apple a Tesla. Tieto technologické a AI akcie podnietili v tomto roku značnú časť rastu trhu.

Tesla verlor 12,3 Prozent und verzeichnete damit den schlechtesten Tagesverlust seit 2020, nachdem der Elektrofahrzeughersteller am Dienstag Gewinne bekannt gab, die weit unter den Erwartungen lagen. Die Alphabet-Aktie, die Muttergesellschaft von Google, fiel trotz eines leicht über den Prognosen liegenden Umsatzes um 5 Prozent, was den schlechtesten Tag seit Januar darstellt. Besonders enttäuschend war der Werbeumsatz von YouTube, der die Konsensschätzungen verfehlte.

Tento výpredaj prehlbuje najnovší prepad vo vysoko rastúcom technologickom sektore, keďže investori sa odvracajú od akcií podporovaných optimizmom v oblasti AI a namiesto toho sa zameriavajú na menej povšimnuté segmenty trhu, ako sú menšie spoločnosti.

Výrobca čipov Nvidia bol najväčším zaťažujúcim faktorom pre index S&P 500 a v stredu klesol o 6,8 percenta. Super Micro Computer a ASML Holdings, obe akcie v oblasti polovodičov, patrili medzi najväčších porazených na Nasdaq.

Nasdaq je teraz viac ako 7 percent vzdialený od svojej rekordnej uzávierky z 10. júla, po tom, čo nečakane nízka inflácia v USA prvýkrát vyvolala dramatický obrat na trhu.

Výsledky spoločností Alphabet a Tesla "vyvolávajú obavy" z prílišnej závislosti širšieho trhu na tzv. "Magnificent Seven" veľkých technologických akcií, povedal Charlie McElligott, analytik spoločnosti Nomura. "Riziková nálada zostáva krehká," dodal.

UBS v stredu potvrdila svoje hodnotenie „predať“ pre akcie Tesly a varovala, že „časový rámec a vyhliadky na úspech“ zavedenia samoriadiacich „robotaxí“ zostávajú nejasné.

V utorok oficiálne presunul miliardársky CEO Tesly Elon Musk uvedenie týchto vozidiel z augusta na október. Napriek tomu tvrdil, že projekt by mohol zvýšiť hodnotu spoločnosti až na 5 biliónov dolárov – približne šesťnásobok aktuálnej trhovej hodnoty.

Kapitálové výdavky a výhľad Googlu boli analytikmi považované za indikátor širšieho trendu podpory podnikov prepojených s generatívnou AI.

V stredu zaznamenali všetci členovia tzv. "Magnificent Seven" straty. Okrem spoločnosti Nvidia klesla materská spoločnosť Facebooku Meta o 5,6 percenta, Microsoft o 3,6 percenta a Apple o 2,9 percenta.

„Vidíme, že niektorí z Magnificent Seven v oblasti výdavkov na AI brzdia," povedal Kevin Gordon, senior investičný stratég v spoločnosti Charles Schwab, "a ak výrazne neprekročia očakávania [ziskov], dochádza k výberom ziskov.

Index malých podnikov Russell 2000, ktorý nedávno výrazne vzrástol vďaka nádejam na zníženie úrokových sadzieb už v septembri, klesol iba o 2,1 percenta.

Výpredaj v stredu prichádza, pretože "makroekonomický obraz sa zdá byť rozpadajúci," uviedli JPMorgan analytici v správe pre klientov. Poukázali na slabšie regionálne údaje o aktivite a naďalej "rozpadajúci sa" trh s nehnuteľnosťami.

Americké štátne dlhopisy sa zotavili, keď investori hľadali bezpečné aktíva a stávkovali na zníženie úrokových sadzieb Federálnym rezervným systémom. Dvojročné výnosy, ktoré sú obzvlášť citlivé na očakávania úrokových sadzieb, klesli o 0,03 percentuálneho bodu na 4,42 percenta, po dosiahnutí najnižšej úrovne od februára v ten istý deň.

Budúci týždeň zverejnia veľké technologické spoločnosti ako Meta, Amazon a Apple svoje štvrťročné výsledky.