L'investisseur vedette Warren Buffett achète massivement des actions supplémentaires de la compagnie pétrolière Occidental Petroleum, portant ainsi sa participation à 27 pour cent. L'annonce de l'achat a été faite dans un communiqué à la Securities and Exchange Commission (SEC) des États-Unis, dans lequel la société Berkshire Hathaway de Buffett a acquis environ 10,5 millions d'actions Occidental d'une valeur de 588,7 millions de dollars.

Avec cet achat, l'investisseur vedette a élargi son portefeuille en ajoutant d'autres parts de l'une de ses favoris sur le marché boursier. Déjà en 2019, Buffett a investi dans cette compagnie pétrolière par le biais de sa société de portefeuille et depuis lors, il a progressivement augmenté sa participation. Au troisième trimestre 2023, Occidental représentait déjà la sixième plus grande part du portefeuille de Buffett, derrière Chevron, Coca-Cola, American Express, Bank of America et le géant de la tech Apple.

Pourtant, l'augmentation récente des actions d'Occidental par Berkshire Hathaway pourrait être bien plus qu'une simple décision stratégique. La compagnie pétrolière prévoit d'acquérir CrownRock, un concurrent plus petit, pour la somme impressionnante de douze milliards de dollars américains. Cette décision semble être soutenue par Buffett, car lors de la première acquisition d'Anadarko Petroleum en 2019, l'investisseur vedette était également derrière Occidental, lorsqu'il a acquis des actions privilégiées illimitées pour dix milliards de dollars américains et a sécurisé un dividende garanti.

Cependant, l'acquisition d'Anadarko a suscité la critique des analystes et des experts du marché, notamment de Carl Icahn, qui qualifiait la prise de contrôle de "massivement surestimée" et considérait l'achat comme une mauvaise affaire. Malgré ces préoccupations, Occidental a maintenant cherché une stratégie d'acquisition similaire avec CrownRock, où les dettes de l'entreprise cible devraient également être assumées.

Ces acquisitions ont conduit à ce que les actions d'Occidental soient actuellement relativement bon marché. Au cours des trois derniers mois, le cours de l'action a chuté de plus de onze pourcent, et depuis le début de l'année d'environ six pourcent, tandis que le marché boursier américain dans le même temps a connu une hausse significative. Cependant, Buffett continue d'avoir confiance dans le secteur pétrolier et mise sur une reprise de l'industrie.

Les agences de notation Fitch et Moody's confirment les notations de qualité d'investissement pour Occidental suite à l'annonce des plans d'acquisition, suggérant que les acquisitions pourraient ne pas être aussi risquées que prévu. Il reste à voir comment les actions de la société pétrolière évolueront et comment la participation de Buffett augmentera.