Dell Technologies: Оптимистичные прогнозы стимулируют повышение целевой цены

Аналитик Аарон Ракерс из Wells Fargo повысил целевую цену для акций Dell Technologies с прежних 140 долларов США до 160 долларов США и сохраняет оценку "Overweight". Аналитики ожидают, что Dell покажет положительные результаты в третьем квартале. К основным факторам относятся улучшения операционных маржин ISG, которые могут быть подкреплены расширением портфеля заказов на AI-серверы, управляемые Nvidia-Blackwell. Также ожидается продолжительное восстановление и обновление спроса на традиционные серверы, что будет поддержано исторически благоприятной сезонностью во второй половине года и растущим разнообразием Dell-IP-хранилищ. Кроме того, Wells Fargo подтверждает оптимистичный взгляд на рост бизнеса ПК до 2025 года и подчеркивает устойчивую рентабельность капитала Dell. Это характеризуется стабильным свободным денежным потоком более пяти миллиардов долларов США в год, инвестиционным уровнем кредитоспособности и избыточными денежными средствами.