Materialise (MTLS) Action Cours
Materialise Cours
Au cours des 13 dernières années, Materialise a accru son chiffre d'affaires de 12,0 % par an, pour atteindre 298,05 M EUR. Le bénéfice par action a progressé de 2,8 % par an au cours des 12 dernières années. Chez Materialise, la marge nette de 2,9 % est en baisse par rapport aux 6,4 % d'il y a quelques années. L'objectif de cours consensuel à 12 mois pour Materialise est de 7,11 EUR, soit environ 4,5 % au-dessus de son niveau actuel. Sur 9 analystes, 8 recommandent l'achat de l'action — un consensus global Achat. L'action se négocie environ 75 % au-dessus de son plus bas sur 52 semaines.
Cours de l'action Materialise
Détails
Cours de l'action
ⓘComment lire ce graphique
Ce graphique suit l'historique du cours de l'action Materialise au fil du temps. Vous pouvez basculer entre les vues quotidienne, hebdomadaire et mensuelle et sélectionner des plages de temps personnalisées — d'un seul jour à l'historique complet disponible. Utilisez le commutateur pour voir les variations de prix en termes de devise absolue ou en pourcentage de variation par rapport à la date de début.
Rendement total par rapport au rendement du prix
Le bouton bascule « Rendement total » inclut les dividendes réinvestis en plus du pur mouvement de prix. Ceci est crucial car les dividendes peuvent représenter une part importante des rendements à long terme. Historiquement, environ 40 % du rendement total du S&P 500 provient des dividendes. Comparez toujours le rendement total lors de l'évaluation de la performance réelle d'une action par rapport à un indice de référence.
Données de prix intrajournalières
Lors de l'affichage d'une période d'une journée, le graphique affiche les mouvements de prix intrajournaliers en temps réel. Ceci est utile pour observer comment l'action Materialise réagit aux ouvertures du marché, aux annonces de résultats ou aux nouvelles de dernière minute tout au long de la séance de négociation.
Ce qu'il faut rechercher
Recherchez les tendances à long terme (mouvements soutenus à la hausse ou à la baisse sur des mois et des années), les niveaux de support et de résistance (zones de prix où l'action rebondit ou s'inverse régulièrement) et la volatilité (le degré de fluctuation du prix jour après jour). Comparer le graphique des prix de Materialise à un indice du marché comme le S&P 500 peut révéler si l'action surperforme ou sousperformance le marché plus large.
| Date | Materialise Prix |
|---|---|
| 09/09/2026 | 6,80 EUR |
| 08/09/2026 | 6,50 EUR |
| 07/09/2026 | 6,35 EUR |
| 04/09/2026 | 6,15 EUR |
| 03/09/2026 | 6,05 EUR |
| 02/09/2026 | 6,30 EUR |
| 01/09/2026 | 6,20 EUR |
| 31/08/2026 | 6,25 EUR |
| 28/08/2026 | 6,45 EUR |
| 27/08/2026 | 6,25 EUR |
| 26/08/2026 | 5,65 EUR |
| 25/08/2026 | 5,65 EUR |
| 24/08/2026 | 5,55 EUR |
| 21/08/2026 | 5,65 EUR |
| 20/08/2026 | 5,55 EUR |
| 19/08/2026 | 5,90 EUR |
| 18/08/2026 | 5,85 EUR |
| 17/08/2026 | 5,95 EUR |
| 14/08/2026 | 5,80 EUR |
| 13/08/2026 | 5,85 EUR |
| 12/08/2026 | 5,95 EUR |
| 11/08/2026 | 6,00 EUR |
| 10/08/2026 | 5,95 EUR |
| 07/08/2026 | 5,95 EUR |
| 06/08/2026 | 5,90 EUR |
| 05/08/2026 | 5,85 EUR |
| 04/08/2026 | 5,75 EUR |
| 31/07/2026 | 5,50 EUR |
| 30/07/2026 | 5,60 EUR |
| 29/07/2026 | 5,55 EUR |
Chiffre d'Affaires, EBIT, Bénéfice Net Materialise
3 ans
5 ans
10 ans
25 ans
Max
Details
Materialise Compte de résultat, Bilan, Tableau des flux de trésorerie
| CHIFFRE D'AFFAIRESM EUR |
|---|
| CROISSANCE DU CHIFFRE D'AFFAIRES% |
| MARGE BRUTE% |
| REVENU BRUTM EUR |
| EBITM EUR |
| MARGE EBIT% |
| REVENU NETM EUR |
| CROISSANCE DU BÉNÉFICE NET% |
| NOMBRE D'ACTIONSM |
| 2013 | 2014 | 2015 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026e | 2027e | 2028e |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 79,00 | 94,00 | 118,00 | 132,00 | 165,00 | 214,00 | 228,00 | 197,00 | 238,00 | 269,00 | 296,00 | 309,00 | 298,00 | 320,00 | 339,00 | 319,00 |
| 16,18 | 18,99 | 25,53 | 11,86 | 25,00 | 29,70 | 6,54 | -13,60 | 20,81 | 13,03 | 10,04 | 4,39 | -3,56 | 7,38 | 5,94 | -5,90 |
| 60,76 | 59,57 | 57,63 | 59,09 | 55,76 | 55,14 | 55,70 | 54,82 | 57,56 | 55,39 | 56,76 | 56,31 | 57,05 | 57,05 | 57,05 | 57,05 |
| 48,00 | 56,00 | 68,00 | 78,00 | 92,00 | 118,00 | 127,00 | 108,00 | 137,00 | 149,00 | 168,00 | 174,00 | 170,00 | 182,55 | 193,39 | 181,98 |
| 5,00 | – | -4,00 | – | – | 5,00 | 8,00 | -6,00 | 14,00 | -3,00 | 6,00 | 10,00 | 5,00 | 16,00 | 21,00 | 31,00 |
| 6,33 | – | -3,39 | – | – | 2,34 | 3,51 | -3,05 | 5,88 | -1,12 | 2,03 | 3,24 | 1,68 | 5,00 | 6,19 | 9,72 |
| 4,00 | 2,00 | -3,00 | -3,00 | -2,00 | 3,00 | 1,00 | -8,00 | 15,00 | -2,00 | 7,00 | 15,00 | 8,00 | 8,00 | 12,00 | 22,00 |
| 300,00 | -50,00 | -250,00 | – | -33,33 | -250,00 | -66,67 | -900,00 | -287,50 | -113,33 | -450,00 | 114,29 | -46,67 | – | 50,00 | 83,33 |
| 39,07 | 47,11 | 47,78 | 47,33 | 48,47 | 53,76 | 53,80 | 53,90 | 59,03 | 59,06 | 59,07 | 59,15 | 59,07 | 59,07 | 59,07 | 59,07 |
Détails
Indicateurs clés du compte de résultat
ⓘChiffre d'affaires et croissance du chiffre d'affaires
Le chiffre d'affaires est le point de départ de chaque compte de résultat — il mesure le total des ventes que Materialise génère à partir de son activité principale. La croissance du chiffre d'affaires (exprimée en variation en pourcentage d'une année sur l'autre) est l'un des indicateurs les plus importants de l'élan économique. Une croissance soutenue supérieure à 10 % par an est généralement considérée comme solide, tandis qu'un chiffre d'affaires en déclin est un signal d'alerte grave qui mérite investigation.
Marge brute
Marge brute = (Chiffre d'affaires − Coût des marchandises vendues) ÷ Chiffre d'affaires. Elle révèle le pourcentage de chaque euro de chiffre d'affaires que Materialise conserve après les coûts directs de production. Les marges brutes élevées (supérieures à 50 %) sont typiques des entreprises légères en actifs comme les logiciels et les marques, tandis que les industries à forte intensité de capital comme la fabrication opèrent souvent en dessous de 30 %. Comparez la marge brute de Materialise à celle de ses pairs du secteur et suivez-la dans le temps pour détecter une amélioration ou une détérioration du pouvoir de fixation des prix.
EBIT et marge EBIT
L'EBIT mesure le profit d'exploitation — ce qui reste après déduction de toutes les dépenses d'exploitation (y compris R&D, ventes et frais administratifs) du profit brut. La marge EBIT l'exprime en pourcentage du chiffre d'affaires. Parce qu'elle exclut les intérêts et les impôts, l'EBIT permet des comparaisons équitables entre entreprises ayant des niveaux d'endettement et des juridictions fiscales différents. Une marge EBIT croissante indique une amélioration de l'efficacité opérationnelle.
Revenu net et bénéfice par action (EPS)
Le revenu net est le profit final de l'entreprise après toutes les dépenses, les intérêts et les impôts. En divisant le revenu net par le nombre d'actions en circulation, on obtient l'EPS — la métrique la plus influente dans l'évaluation des actions. La croissance constante de l'EPS est le principal moteur de l'appréciation du cours des actions à long terme. Vérifiez toujours si la croissance de l'EPS provient d'une amélioration réelle des profits ou des rachats d'actions réduisant le nombre d'actions.
Actions en circulation
Le nombre total d'actions que Materialise a émises. Un nombre d'actions en baisse (par le biais de rachats) augmente l'EPS et signale la confiance de la direction. Un nombre d'actions croissant (par l'émission d'actions) dilue les actionnaires existants. Surveillez toujours ce nombre parallèlement à l'EPS pour avoir une vue complète de la création de valeur par action.
Estimations des analystes
Les chiffres projetés représentent les estimations de consensus des analystes professionnels. Comparez ces prévisions aux taux de croissance historiques de Materialise pour évaluer si les attentes sont réalistes. Une entreprise qui dépasse régulièrement les estimations de consensus tend à voir le cours de son action récompensé au fil du temps, tandis que les ratés répétés érodent la confiance des investisseurs.
Marges de l'action Materialise
3 ans
5 ans
10 ans
25 ans
Max
Details
Chiffre d'Affaires, EBIT, Bénéfice par Action Materialise
3 ans
5 ans
10 ans
25 ans
Max
Details
Action Materialise et analyse boursière
Materialise Employés
3 ans
5 ans
10 ans
25 ans
Max
Details
Évaluation de Materialise selon la juste valeur
Détails
Estimation de la Valeur Équitable
ⓘQu'est-ce que la Valeur Équitable?
La valeur équitable est une estimation de ce qu'une action vaut réellement sur la base de ses fondamentaux financiers, indépendamment du cours du marché actuel. Si la valeur équitable calculée est supérieure au cours actuel de l'action, l'action peut être sous-évaluée — et vice versa. Ce graphique montre trois approches différentes de la valeur équitable afin que vous puissiez les recouper.
Valeur Équitable Basée sur les Bénéfices
Calculée en multipliant le bénéfice par action actuel (BPA) par le ratio P/E moyen historique sur une période multi-annuelle sélectionnée. Le lissage sur plusieurs années filtre les pics ou creux temporaires. Si cette valeur équitable dépasse le prix du marché, cela suggère que l'action est bon marché par rapport à sa capacité bénéficiaire.
Exemple : Valeur Équitable (Bénéfices) 2022 = BPA 2022 × P/E Moyen 2019–2021
Valeur Équitable Basée sur le Chiffre d'Affaires
Dérivée en multipliant le chiffre d'affaires par action par le ratio cours/chiffres d'affaires moyen historique. Cette méthode est particulièrement utile pour les entreprises dont les bénéfices sont volatiles ou temporairement déprimés, car le chiffre d'affaires tend à être plus stable que les bénéfices. Elle répond à la question : « À quel prix le marché a-t-il valorisé chaque dollar de chiffre d'affaires de cette entreprise dans le passé? »
Exemple : Valeur Équitable (Chiffre d'Affaires) 2022 = Chiffre d'Affaires par Action 2022 × P/S Moyen 2019–2021
Valeur Équitable Basée sur les Dividendes
Calculée en divisant le dividende par action par le rendement des dividendes moyen historique. Cette approche est particulièrement pertinente pour les entreprises matures qui versent régulièrement des dividendes. Si la valeur équitable résultante est supérieure au prix actuel, cela implique que l'action offre un meilleur rendement que sa moyenne historique.
Exemple : Valeur Équitable (Dividende) 2022 = Dividende par Action 2022 ÷ Rendement Moyen 2019–2021
Comment Utiliser ce Graphique
Quand les trois lignes de valeur équitable convergent au-dessus du prix actuel, cela renforce le cas selon lequel l'action est sous-évaluée. Quand elles divergent, enquêtez pourquoi — cela peut indiquer un changement structurel dans les marges, la politique de distribution, ou le taux de croissance. Les estimations prospectives à droite prolongent l'analyse en utilisant les fondamentaux projetés, vous aidant à évaluer si le prix actuel reflète déjà les attentes de croissance future.
Évaluation de Materialise selon le P/E historique, le multiple EBIT et le ratio P/S
Rendements annuels Materialise
Détails
Rendement Annuel
ⓘCe que ce Graphique Montre
Ce graphique décompose le rendement annuel total de en deux composants : rendement du prix (gains ou pertes de la variation du cours de l'action) et rendement des dividendes (revenu reçu des versements de dividendes). Ensemble, ils représentent le rendement total qu'un investisseur aurait réalisé au cours de chaque année civile.
Rendement du Prix
Le rendement du prix mesure le pourcentage de variation du cours de l'action de du 1er janvier au 31 décembre de chaque année. Les barres positives indiquent que l'action s'est appréciée; les barres négatives montrent un déclin. C'est le composant auquel la plupart des investisseurs se concentrent, mais il ne raconte qu'une partie de l'histoire — en particulier pour les actions versant des dividendes.
Rendement des Dividendes
Le rendement des dividendes représente le revenu généré par les dividendes versés au cours de l'année, exprimé en pourcentage du cours initial. Bien qu'il puisse sembler faible au cours d'une seule année (généralement 1–4% pour les entreprises établies), les dividendes se composent considérablement au cours de décennies et ont historiquement contribué environ 40% des rendements totaux du marché boursier.
Ce qu'il Faut Rechercher
Examinez le nombre d'années ayant montré des rendements positifs par rapport aux rendements négatifs pour évaluer la cohérence. Une action avec principalement des années positives et de petites baisses suggère un risque plus faible. Comparez également les rendements annuels de à un indice de référence — dépasser régulièrement le marché est une caractéristique d'un investissement solide. Prêtez attention aux pires années : comprendre le risque de baisse est aussi important que de poursuivre le potentiel de hausse.
Actions en circulation Materialise
3 ans
5 ans
10 ans
25 ans
Max
Details
Prévisions actuelles et objectifs de cours de Materialise en septembre 2026
Objectifs de cours des analystes 2026Notations des analystes de Materialise
| Date | Société | Action | Notation | Reliability |
|---|---|---|---|---|
| 28/04/2023 | Maintenue | Buy | – | |
| 15/02/2023 | Maintenue | Buy | – | |
| 20/10/2021 | Maintenue | Overweight | 59 | |
| 02/09/2021 | Maintenue | Buy | 56 | |
| 09/08/2021 | Maintenue | Buy | – | |
| 10/03/2021 | Relèvement | NeutralBuy | – | |
| 07/04/2020 | Abaissement | OverweightNeutral | 50 | |
| 10/01/2020 | Abaissement | OverweightSector Weight | 43 | |
| 10/01/2020 | Abaissement | OverweightSector Weight | 43 | |
| 11/08/2017 | Maintenue | Outperform | 72 |
Eulerpool Reliability Score (0–100): measures how often a firm’s bullish or bearish calls were directionally correct three months later, blended with the average return following its calls. Every rating we record is stored permanently and scores update continuously; firms with fewer than 3 measured calls are not scored yet.
Materialise Appels aux résultats
Materialise Estimations et surprises de bénéfices
| Date | Estimation du BPA | BPA réel | Estimation du chiffre d'affaires | Réaction du cours | Trimestre de déclaration |
|---|---|---|---|---|---|
| 19/02/2026 | 0,06EUR | - | 72,22 MEUR | - | 2025 Q4 |
| 25/04/2024 | 0,03EUR | - | 65,69 MEUR | - | 2024 Q1 |
| 12/02/2024 | 0,06EUR | - | 67,42 MEUR | - | 2023 Q4 |
| 26/07/2023 | 0,03EUR | - | 65,80 MEUR | - | 2023 Q2 |
| 26/04/2023 | 0,01EUR | - | 60,73 MEUR | - | 2023 Q1 |
| 01/03/2023 | 0,03EUR | - | 62,52 MEUR | - | 2022 Q4 |
| 27/10/2022 | 0,00EUR | - | 57,36 MEUR | - | 2022 Q3 |
| 28/07/2022 | 0,02EUR | - | 56,39 MEUR | - | 2022 Q2 |
| 28/04/2022 | 0,01EUR | - | 53,06 MEUR | - | 2022 Q1 |
| 03/03/2022 | 0,04EUR | - | 53,45 MEUR | - | 2021 Q4 |
EESG©
Notation ESG Eulerpool© pour l'action Materialise
EEnvironnement
20
Environnement
SSocial
20
Social
GGouvernance d'entreprise
4
Gouvernance d'entreprise
La notation ESG Eulerpool est la propriété intellectuelle strictement protégeée par le droit d'auteur d'Eulerpool Research Systems. Tout usage non autorisé, imitation ou violation sera activement poursuivi et peut entraîner des conséquences juridiques importantes. Pour les licences, les collaborations ou les droits d'utilisation, veuillez nous contacter directement via notre Formulaire de Contact formulaire de contact.
Structure actionnariale de l'action Materialise
| % | Nom |
|---|---|
3,37702% | |
1,67944% | |
1,29936% | |
1,06568% | |
1,02352% | |
0,80845% |
Déclarations de participation de Materialise (SEC 13D/G)
Materialise Direction et Conseil d'Administration
19 members · avg. age 55 · 26 % women
Management
Mrs. Brigitte de Vet-Veithen (54)
Chief Executive Officer
Mr. Koen Berges (49)
Chief Financial Officer
Mr. Johan Pauwels (57)
Chief Operating Officer, Executive Vice President
Ms. Carla Van Steenbergen (49)
Executive Vice President, Director - Corporate Affairs · depuis 2023
Mr. Bart Van Der Schueren (58)
Chief Strategy and Technology Officer
Ms. Conny Hooghe (59)
Vice President - Human Resources
Board of Directors
Mr. Wilfried Vancraen (63)
Chairman of the Board, Founder · depuis 1990
Ms. Hilde Ingelaere (63)
Director · depuis 1997
Mr. Peter Leys (60)
Director · depuis 2013
Mr. Sander Vancraen (34)
Director
Mr. Johan De Lille (62)
Independent Director, Representative of A Tre C CVOA
Mr. Volker Hammes (61)
Independent Director
Materialise Supply Chain
Materialise chaîne d'approvisionnement
Corrélation : degré de mouvement conjoint des cours des actions
| # | Nom | Trend | |||
|---|---|---|---|---|---|
| 1 | voxeljet ADR | 0,76 | 0,66 | 0,68 | |
| 2 | 0,69 | 0,68 | 0,66 | ||
| 3 | 0,16 | 0,42 | 0,51 | ||
| 4 | 0,31 | 0,45 | 0,43 | ||
| 5 | Sigma Labs | 0,47 | 0,51 | 0,40 |
| # | Nom | Trend | |||
|---|---|---|---|---|---|
| 1 | — | — | — | ||
| 2 | -0,02 | 0,04 | -0,62 | ||
| 3 | -0,66 | -0,55 | -0,61 | ||
| 4 | -0,24 | -0,30 | -0,40 | ||
| 5 | 0,22 | 0,21 | -0,39 |
Questions fréquemment posées sur l'action Materialise
Analysts currently set an average price target of 7,63 EUR for the Materialise stock (median: 7,11 EUR), implying +12,3 % versus the latest price. The consensus is based on 9 analyst ratings.
9 analysts currently rate the Materialise stock: 8 recommend buying, 1 holding and 0 selling. For 2026, analysts expect Materialise to generate revenue of 320,10 M EUR and earnings per share of 0,15 EUR.
The Materialise share (MTLS) is listed on 4 stock exchanges, including: NASDAQ (MTLS), Frankfurt (06MA.F), München (06MA.MU), Düsseldorf (06MA.DU).
Materialise NV est une entreprise belge spécialisée dans la production de logiciels et d'imprimantes 3D. Le modèle d'affaires de Materialise repose sur l'optimisation de l'efficacité dans différents domaines de la production en proposant la fabrication additive comme technique de fabrication supplémentaire. Materialise est divisé en quatre domaines d'activité : logiciels, services, matériaux et médical. Dans le domaine des logiciels, Materialise développe des logiciels spécialisés pour la fabrication additive, principalement utilisés pour les systèmes de CAO et de PLM. Le logiciel permet aux utilisateurs de créer des modèles 3D et de les préparer pour l'impression. Materialise propose également des solutions logicielles sur mesure pour des besoins spécifiques des clients. Dans le domaine des services, Materialise propose une variété de services liés à l'impression 3D. Cela comprend le conseil en fabrication, le design engineering, la fabrication de prototypes et de petites séries, la numérisation d'objets ainsi que la réparation et la modification de modèles 3D. En outre, Materialise dispose de ses propres installations de fabrication d'imprimantes 3D en Europe, aux États-Unis et en Asie. Materialise propose également une large gamme de matériaux pour l'impression 3D, notamment des plastiques, des métaux, des élastomères et des céramiques. L'entreprise s'efforce de trouver et de développer des matériaux verts et durables pour l'impression 3D. Dans le domaine médical, Materialise propose aux établissements médicaux et aux entreprises du monde entier une plateforme complète pour l'impression 3D dans le domaine de l'orthopédie. Ils sont également utilisés pour la planification des traitements et les modèles expérimentaux pour les chirurgiens et les médecins. L'entreprise fabrique également des implants médicaux personnalisés pour des applications spécifiques. L'entreprise dispose d'une liste complète de produits pouvant être utilisés pour différentes applications. Les produits les plus connus sont Magics, un logiciel de préparation de modèles 3D pour l'impression, et Mimics Innovation Suite, un logiciel d'imagerie médicale et de modélisation. Un autre produit est le portail i.materialise, qui permet aux utilisateurs de télécharger leurs propres modèles 3D et de les faire imprimer. Cela sert à la fois de plateforme publicitaire pour Materialise et de service pour les utilisateurs. Dans l'ensemble, le modèle d'affaires de Materialise est axé sur la fabrication additive et ses impacts sur différents secteurs industriels. L'entreprise a réussi à étendre avec succès ses domaines d'activité et à développer une large gamme de produits et de services. Dans l'ensemble, Materialise a bien priorisé son développement dans les différents domaines d'activité et contribue ainsi à faire progresser la fabrication additive. Les perspectives d'avenir pour l'entreprise sont très bonnes, car l'impression 3D continue de jouer un rôle de plus en plus important dans la production et la fabrication de produits.
Le chiffre d'affaires de attendu en Materialise est de 320,10 M EUR. Ce chiffre est basé sur les données financières actuelles et reflète la performance commerciale de l'entreprise.
Le bénéfice de attendu en Materialise est de 8,85 M EUR. Le bénéfice net reflète la rentabilité de l'entreprise après déduction de tous les frais.
Le ratio cours/bénéfice (P/E) de Materialise est actuellement de 45,38. Le ratio P/E compare le cours actuel de l'action au bénéfice par action et aide les investisseurs à évaluer la valorisation de l'action Materialise.
Le ratio cours/chiffre d'affaires (P/S) de Materialise est actuellement de 1,25. Le ratio P/S compare la capitalisation boursière au chiffre d'affaires annuel et sert de mesure de valorisation pour l'action Materialise.
Le score de qualité Eulerpool pour Materialise est de 5/10.
L'ISIN de Materialise est US57667T1007. L'ISIN (International Securities Identification Number) est un identifiant global unique pour les titres.
Le WKN de Materialise est A112H0. Le WKN (Wertpapierkennnummer) est un numéro allemand d'identification des titres à six chiffres.
Le symbole boursier de Materialise est MTLS. Ce code boursier est utilisé pour négocier les actions Materialise à la bourse.
Materialise a versé des dividendes chaque année au cours des 0 dernières années.
Materialise est classé dans le secteur 'Technologie de l'information'.
Les dividendes de Materialise sont distribués en EUR.
Action Materialise
Groupe de pairs Materialise
Materialise Ticker
Materialise FIGI
Tous les fondamentaux et analyses approfondies de Materialise
Notre analyse de l'action Materialise comprend des indicateurs financiers importants tels que le chiffre d'affaires, le bénéfice, le P/E ratio, le P/S ratio, l'EBIT ainsi que des informations sur le dividende. De plus, nous examinons des aspects tels que les actions, la capitalisation boursière, les dettes, les fonds propres et les obligations de Materialise. Si vous recherchez des informations plus détaillées sur ces sujets, nous proposons des analyses approfondies sur nos sous-pages: