Invesco S&P 500 Equal Weight ETF Steckbrief

Der Invesco S&P 500 Equal Weight ETF ist ein börsengehandelter Fonds, der im Mai 2003 von State Street Global Advisors auf den Markt gebracht wurde. Der ETF ist Teil der Anlageklasse der börsengehandelten Aktienfonds und bietet den Anlegern ein umfassendes Exposure gegenüber dem US-amerikanischen Aktienmarkt. Die Entstehung des Invesco S&P 500 Equal Weight ETF geht auf den S&P 500 Index zurück, welcher im Jahr 1957 von der Standard & Poor's Group ins Leben gerufen wurde. Der Index dient zur Messung der Wertentwicklung der größten börsennotierten Unternehmen in den USA und ist einer der bekanntesten Marktindizes weltweit. Der Index basiert auf der Marktkapitalisierung der im Index enthaltenen Unternehmen. Die Unternehmen mit der höchsten Marktkapitalisierung haben das größte Gewicht im Index. Der Invesco S&P 500 Equal Weight ETF hingegen verfolgt eine andere Herangehensweise. Der ETF investiert in alle 500 Unternehmen des S&P 500 Index, jedoch werden alle Unternehmen gleich gewichtet. Dies bedeutet, dass jedes Unternehmen einen gleichen Anteil am Vermögenswert des Fonds hat, unabhängig von der Größe der Marktkapitalisierung. Die Idee, alle Unternehmen gleich zu gewichten, wurde erstmals 2003 von Robert Arnott und Andrew Berkin in einem Forschungspapier vorgestellt. Arnott und Berkin argumentierten, dass die traditionelle Gewichtung nach Marktkapitalisierung zu einem System führen könnte, das die Überbewertung großer Unternehmen und die Unterbewertung kleinerer Unternehmen begünstigt. Die gleichgewichtete Variante könne laut den Autoren hingegen in einem besseren Gleichgewicht zwischen den Unternehmen und deren Wertentwicklung im Index führen. Der Invesco S&P 500 Equal Weight ETF setzt sich aus den Unternehmen des S&P 500 Index zusammen, wobei jedes Unternehmen mit einem gleichgewichteten Anteil vertreten ist. Der Fonds ist bestrebt, ein ähnliches Verhältnis von Branchen und Sektoren wie der S&P 500 Index zu bieten. Der ETF investiert primär in Aktien des US-Markts, jedoch können bis zu 15% des Vermögens in Unternehmen mit Sitz in Kanada oder Mexiko angelegt werden. Die Performance des Invesco S&P 500 Equal Weight ETF ist im Vergleich zum traditionellen S&P 500 Index unterschiedlich. In Zeiten, in denen kleinere Unternehmen besser abschneiden als die größeren Unternehmen, kann der ETF tendenziell bessere Renditen liefern als der S&P 500 Index. In Phasen, in denen die größeren Unternehmen besser abschneiden, kann der ETF jedoch schlechter abschneiden. Zusammenfassend bietet der Invesco S&P 500 Equal Weight ETF Anlegern ein umfassendes Exposure gegenüber dem US-amerikanischen Aktienmarkt, basierend auf einer gleichgewichteten Strategie. Der ETF ist Teil der Anlageklasse der börsengehandelten Aktienfonds und kann dazu beitragen, das Portfoliorisiko zu diversifizieren. Der ETF bietet eine differenzierte Rendite im Vergleich zum traditionellen S&P 500 Index.