Стратегията за дивиденти

Инвеститорите, които следват стратегията на дивидентите, купуват преди всичко акции на компании с висока дивидентна доходност. Целта им е да си осигурят пасивен доход. Инвестирането по дивидентната стратегия описва закупуването на дивидентни акции, с които може да се генерира постоянно нарастващ пасивен доход.

При тази стратегия съществуват подобни критерии, както при обикновената стратегия за дългосрочно инвестиране в акции: Качеството на акциите с висока дивидента също е решаващият фактор.

При търсенето на акции с висока дивидента е важно да се комбинират както качествени, така и количествени фактори, и фундаменталните показатели обикновено са решаващ критерий при избора.

Освен това има ключови показатели за дивидентите, които стават особено важни, като история на дивидентата или растежа на дивидента за възможно най-дълги периоди от време. Така можем да оценим по-добре дали дивидентата е била намалена по време на криза в миналото и дали дивидентата може да бъде запазена или в най-добрия случай увеличена през следващите години.

Нашият бизнес, нашите печалби

Инвеститорите получават част от печалбата на компанията като дивиденти в брой, изплатени директно по сметките им. Дивидендът е нещо като заплата за акционерите. За риска, който поемаме с нашата инвестиция. Ако ти Microsoft Ако притежаваше 100% от компанията и не можеше повече да продадеш акциите, то дивидентата би била задължителна за теб. Какво ще ти донесат високите печалби на компанията, ако не можеш да платиш с тях наема си? Затова в дългосрочен план, повечето успешни компании изплащат дивиденти на своите акционери. По този начин най-лесно могат да ни убедят да приложим стратегията Buy & Hold. Но внимавай: В първия момент дивидентите са неутрални към богатството. Това, което получаваме като дивидента, се приспада от курса. Крайният капитал все пак липсва в компанията.

Каква е дивидентната доходност?

Дивидентната доходност показва колко процента от курса на акцията се изплащат като дивидент на акционерите.

Интерпретация
Колкото по-висока е дивидентната доходност, толкова повече пари получават акционерите обратно от своето дружество. Но внимание: Не трябва да се обръща внимание само на размера на дивиденда. Също толкова важни са темпът на увеличение на дивидентите, процентът на изплащане и историята. Изключително висока дивидентна доходност (например повече от 5 %) може даже да бъде предупредителен сигнал.

Привлекателността на дивидента

Дивидентата обикновено се изплаща постоянно и надеждно на нашата сметка и всяка една от тях ни кара касата отново да звъни. Плащанията обикновено могат да бъдат добре предвидени и планирани и накрая се радваме на всеки постъпил платеж и на всяко увеличение на дивидента.

Цикличните пазари често не засягат акция с висок дивидент. При стратегията за дивиденти инвеститорите се възнаграждават за тяхната лоялност. Често се оказва вярно изказването: Колкото по-дълго държите добра дивидентна акция, толкова повече удоволствие извличате от нея.

Защото с времето при качествени компании се увеличава и личната дивидентна доходност и може да наблюдавате как расте пасивният Ви доход.

Не съществува една-единствена стратегия за дивиденти. Много инвеститори мислят за стратегията на дивидентите само като за една възможност: акция с висок дивидентен доход – без значение какво. Това обаче е грешка. Има много начини за инвестиране в дивидентни акции. Двете най-основни стратегии са стратегията за растеж на дивидентите и стратегията за дивидентен доход. Повечето инвеститори комбинират двете стратегии според собствените си предпочитания.

Дивидентна стратегия За много инвеститори дивидентата е една от най-популярните причини да инвестират в акция. Редовният доход и резултатният от него паричен поток мотивират инвеститорите и акционерите да заложат целенасочено на стратегията за растеж на дивидентите или стратегията за дивидентен доход. Една мечта, която става реалност: Всеки месец и всяка година получаваме солидна дивидента (изплащане на печалба) от компанията. С нея можем да си издържаме живота и да си купуваме хубави неща. Или да реинвестираме получената дивидента в още повече акции с дивиденти.

Курсовете идват и си отиват. Дивидентите остават. Дивидентите са единствената форма на доходност за акционерите, която вече никой не може да ни отнеме. Дивидентите означават за инвеститорите 100% свобода на избора. Можем да ги реинвестираме или да ги изхарчим. Имаме избора. Това го прави толкова вълнуващо да наблюдаваме растежа на нашите дивиденти. Първоначално започва малко, но с времето можем да си позволим малък лукс и някога – финансова свобода.

40 000 евро допълнителна годишна заплата. При активи на стойност 1 млн. евро и годишен дивидентен доход от 4% възникват годишно 40 000 евро свободно разполагаем доход (преди данъци). И този доход се счита за "пасивен доход". Защото не е необходимо да се прави нищо друго, освен да притежаваш съответната акция. Ние си изграждаме собствен малък "Условно базов доход" или допълнителна пенсия. Някои го виждат като допълнение към собствената пенсия, бонус или просто малък финансов резерв за следващата ваканция.

Аналогично на това разделение на Growth и Value, акциите с висока дивиденда могат да се разделят на дивидентен растеж и дивидентен доход.

Опасност при висока дивидентна доходност?

Често високият дивидентен доход може да се обоснове с това, че курсът на акцията е спаднал значително в миналото. Като грубо правило може да се каже, че при дивидентна доходност над 5 % спрямо текущия курс, компанията трябва да бъде разгледана особено внимателно преди да се направи инвестиция.

Високият дивидентен доход сам по себе си не е признак за качество и задължително трябва да се разглежда в цялостния контекст с всички останали показатели. Въпросът „Коя компания плаща най-висок дивидент?“ тук никога не трябва да бъде единствената причина за покупка.

Акциите с най-висок дивидент в Германия

Германия има няколко дивидентни платци, които могат да се конкурират с международната конкуренция. В крайна сметка 35 от 40-те компании в DAX плащат дивиденд. Въпреки това, сред петте компании, които не плащат, се нареждат по-млади предприятия като Delivery Hero и Hellofresh (основани и двете през 2011 г.). Но не само големите компании в DAX плащат привлекателни дивиденти, но и други германски компании, които може би не са известни на всеки, предлагат дивидентни доходности, които заслужават внимание.

Компанията от DAX с най-висок дивидентен доход е най-големият в света по приходи химически концерн. BASF.BASF плаща в момента дивидентна доходност от 5,32% и през последните 14 години тя винаги беше над 3%. На второ място е мюнхенската застрахователна компания Allianz с дивидентна доходност от 4,73%. Allianz също е изключително популярен дивидентен платец в AlleAktien общността и заема първо място сред дивидентните акции на немските частни инвеститори през втория квартал на 2022 година. Също така на почетната стълбичка се нарежда енергийният концерн. E.ON от Рурска област. Текущият дивидентен доход възлиза на 4,26 %.

Фармацевтичният концерн Bayer от Leverkusen плаща на своите акционери много добра дивидентна доходност от 4%. Само малко по-малко с 3,76% плаща реасигуративната компания. Мюнхенска обратна (известна още като Munich RE). Най-голямата телекомуникационна компания в Европа, Deutsche Telekom, плаща солидна дивидентна доходност от 3,61 %. Vonovia, имотен концерн и от 2020 година член на EURO STOXX 50 , изплаща дивидентна доходност от 3,29% на своите акционери.

Още четири немски конгломерата, които не са в DAX и затова остават извън радарите, са онлайн концернът за спортни залагания и хазартни игри bet-at-home.com (14,74 %), телекомуникационната компания Freenet (7,40 %), строителният консорциум Hochtief (5,58 %) и управителят на активи DWS Group (4,80 %), който е към Deutschen Bank принадлежи.

Стандартни компании с висока дивидента от Европа

В Европа има някои световноизвестни компании, които плащат висок дивидент, но също така и компании, за които повечето инвеститори все още не са чували.

От Великобритания идват дивидентните компании. British American Tobacco (BAT), Imperial Brands,Rio Tinto и Unilever.BAT и Imperial Brands принадлежат към петте най-големи тютюневи концерни и продават своите продукти по целия свят. Imperial Brands в момента плаща дивидендна доходност от 8,89 % и BAT една от 8,52 %. Rio Tinto е една от трите най-големи минни компании в света и плаща дивидентен доход от 11,01 %. Въпреки това беше Rio Tinto’s Дивидентната доходност не винаги е била толкова висока. Чак от 2019 година дивидендата значително се увеличи. Дивидентният аристократ. Unilever е един от най-големите производители на потребителски стоки като хранителни продукти, козметика, стоки за дома в световен мащаб. Unilever’s Дивидентната доходност е 3,80 %. Всичките четири компании изплащат своите дивиденти на тримесечна база, вместо веднъж годишно, както е обичайно в Германия обичайно е.

Дори и в Южна Европа има доста интересни дивидентни компании. Минерално-енергийният концерн Eni (IT0003132476) произхожда от Италия и плаща на своите акционери дивидент от 5,28 %. Двете испански компании Red Eléctrica de España (ES0173093024) (REE) и Telefónica (ES0178430E18) имат дивидентни доходности от 5,57 % и 9,26 %. REE (ES0173093024) е националният оператор на преносната мрежа в Испания за управлението на електрическата мрежа с високо напрежение, освен това е REE (ES0173093024) е активно и в Перу и Чили. Телекомуникационната компания Telefónica (ES0178430E18) е предимно представена в Европа, но и на бързо развиващия се латиноамерикански пазар.

Нашите съседни страни Швейцария и Франция също могат да се похвалят със световно известни дивидентни компании. Така най-големият хранителен концерн в света от Швейцария... Nestlé (CH0038863350), дивидентен доход от 2,52%. Швейцарският Novartis (CH0012005267) плаща 3,92% дивидент на своите акционери, а реасигурателната компания Swiss Re (CH0126881561) - 7,02%. Френската фармацевтична компания Sanofi (FR0000120578) плаща дивидендна доходност от 3,63%. AXA Група (FR0000120628), френска застрахователна компания, изплаща 5,59% дивидент. Третата фирма от Франция е концернът за минерални масла и газ. Общо (FR0000120271) с дивидентна доходност от 6,07 %.

Една северноевропейска дивидентна компания също заслужава внимание. Шведският автомобилен производител Volvo (SE0000115446 )(Aktie B) разпределя на своите акционери 7,30 % дивиденд.

Компании с висока дивидента от азиатско-тихоокеанския регион

Финансовият посредник DBS от Сингапур много инвеститори са запознати с него, той се счита за стабилен конгломерат със сигурни приходи и изплаща дивидента от 3,16 %. Друга финансова компания е инвестиционната банка. Macquarie Group от Австралия, което предлага дивидентна доходност от 3,03%. Също от Австралия е и минната компания Fortescue Metals Group което плаща много атрактивен дивидент от 24,54 % на своите акционери.

JB Hi-Fi, австралийската компания за забавлена електроника и домакински уреди разпределя 5,70 % на своите акционери. Taiwan Semiconductor Manufacturing Company (TSMC) плаща дивидент от само 1,54%, но въпреки това тайванската компания е сред трите най-големи производители на полупроводници в света и е технологичен гигант. Apple е основният клиент. Трите дивидентни платци от Япония са застрахователната компания Tokio Marine Holdings (3,97 %), табачният, хранително-вкусовият и фармацевтичен концерн Japan Tobacco (6,10 %) и строителната компания Haseko Corporation (4,75 %).

Компании с висока дивидента от дивидентната столица Америка

САЩ са известни със своите дивидентни акции и цели 65 компании от S&P 500 са дивидентни аристократи. Освен това над 400 корпорации от S&P 500 една дивиденда на своите акционери.

Eulerpool издирваше акциите с най-висок дивидент от единадесетте сектора. Лидер е секторът на комуналните услуги с 12 дивидендни акции и най-висока дивидендна доходност. PPL Corporation с 5,77 %. Така секторът на основните потребителски стоки, както и финансовият сектор, имат по девет компании с дивидентна доходност над 3 %. Altria Group (8,04 %) и Western Union (5,21%) имат най-високия дивидентен доход в своите сектори. От енергийния сектор е Kinder Morgan с дивидентна доходност от 6,42% лидерът и от сектора на недвижимите имоти Iron Mountain с 5,20 %. И двата сектора имат по осем компании с високи дивиденти. AbbVie от здравния сектор разпределя на своите акционери дивидент от 4,88%. От телекомуникационния сектор е AT&T акцията с най-висок дивидентен доход от 8,42 %. В сектора на потребителските стоки това е Leggett & Platt с дивиденда от 3,87 %. Индустриалният гигант Lockheed Martin плаща дивидентна доходност от 3,31 %. Бързо развиващият се технологичен сектор може да се похвали с компанията IBM (5,43 %) точки.