Dividendni aristokrati so delnice, ki že vsaj 25 let zapored povečujejo svojo dividendo.

Plemstvo med dividendnimi podjetji

Za mnoge vlagatelje so Dividendenaristokrati pomemben del dividenske strategije za ustvarjanje rednega dohodka. Dividendenaristokrati so prav tako poimenovani kot plemstvo, ker se ta podjetja izkažejo kot izjemno radodarna do vlagateljev. Da se delnica označi za Dividendenaristokrat, mora izpolnjevati naslednja merila: Podjetje mora plačevati dividendo že vsaj 25 let, izplačilna kvota se mora vsako leto povečevati in v obdobju ZDA mora biti podjetje del Indeks S&P 500 biti ter imeti tržno kapitalizacijo najmanj 3 milijarde ameriških dolarjev.

Dividendni aristokrat - Zanesljiv plačnik tudi skozi krize

Dividendni aristokrati so za vlagatelje postajali vedno bolj dragoceni. V času gospodarskih kriz in borznih zlomov, kot sta bili finančna kriza leta 2008 in pandemija koronavirusa leta 2020, so postale stabilne dividende še pomembnejše. V teh težkih časih mnoga podjetja zmanjšajo ali celo opustijo izplačila dividend. Dividendenaristokrat pa ohranja svoje letno rast dividend. Trenutno je celo tako, da so dividendni donosi mnogih Dividendenaristokratov višji kot donosi obveznic z fiksno obrestno mero ali državnih obveznic.

Višji donos z manjšim tveganjem

Dividendni aristokrati so večinoma usmerjeni defenzivno in zato večinoma vrednostne delnice kot na primer. Procter & Gamble in Walmart. Dividendni aristokrati S&P 500 imajo manjše tveganje, njihov donos pa je le malenkost nižji od S&P 500. Skupni donos za delničarje čez deset let je pri S&P 500 16,24 %, pri S&P 500 Growth 18,85 % in pri S&P 500 Dividend Aristocrats 15,22 %. Dividendni aristokrati torej ne ponujajo samo letnega povečanja dividend, temveč tudi kontinuiran razvoj donosnosti.

Dividendni aristokrati kot pokojninska varčevanja

Pasivni dohodek iz dividendnih izplačil dividendnih aristokratov ima dve prednosti. Na eni strani lahko zaradi nizkega tveganja služi kot pokojninska varčevanja, na drugi pa se tvoje premoženje dodatno poveča s pomočjo Učinek obrestno-obrestnega računa Predvsem v ZDA četrtletna izplačila dividend aristokratov igrajo pomembno vlogo, saj so skupaj z načrti 401(k) pomemben del za pokojninsko varčevanje. Toda ne samo v ZDA so priljubljeni Dividendni aristokrati tudi v Nemčija pridobivajo na priljubljenosti.

Objavljamo vsako četrtletje na AlleAktien.com študija dividend o najpogosteje kupljenih dividendnih delnicah nemških zasebnih vlagateljev. Med prvih 10 dividendnih delnic v tretjem četrtletju je bilo pet dividendnih aristokratov: Reality Income , Johnson & Johnson , Coca-Cola , McDonald’s in AT&T. To kaže, da nemški delničarji stavijo na dividendne aristokrate, ki so svetovno znana kakovostna podjetja. Brez špekulacij, ampak prepričljiva izbira delnic.

65 dividendnih aristokratov iz ZDA.

Kot je že bilo omenjeno, so predvsem v ZDA Dividendenaristokraten pogosti. 65 Dividendenaristokraten iz indeksa S&P 500 je povečalo svoje dividende 25 let zapored (stanje na dan 29. oktober 2021). V vseh enajstih sektorjih je zastopan vsaj en Dividendenaristokrat.

Kot je bilo pričakovati, imajo hitro rastoči sektorji telekomunikacij in tehnologije le enega oziroma dva aristokrata. AT&T povečuje svojo dividendo že 36 let in ponuja nepremagljiv donos 8,2 %. IBM je novinec med dividendnimi aristokrati, medtem ko Avtomatska obdelava podatkov že 46 let povečuje svojo dividendo.

Presenetljivo je v sektorjih energije, javnih služb in nepremičnin najti le dva oziroma tri dividende aristokrate. Znana naftna in plinska podjetja Chevron in Exxon Mobil že več kot 30 let spadajo med dividendaristokrate in prinašajo dividende 4,7 % oz. 5,5 %. Energetsko podjetje NextEra Energy je tudi novo član med dividendoaristokrati. Vendar je uspel NextEra Energy ne samo povečujejo svojih dividend že več kot 25 let, ampak lahko pokažejo tudi impresivno delniško uspešnost. Nepremičninski konglomerat in mesečni izplačevalec dividend Realty Income je že 26 let med dividendi aristokrati in je priljubljena dividendi delnica v skupnosti AlleAktien.

Vseh šest dividendenih aristokratov iz sektorja potrošnih dobrin (ciklična potrošnja) že vsaj 40 let zapored povečuje svojo dividendo. Tudi svetovno znana veriga hitre prehrane McDonald’s sodi med dividendenaristokrate. V finančnem in zdravstvenem sektorju je zastopanih po sedem dividendenaristokratov. Ponudnik finančnih indeksov S&P Global je že 48 let član v Superligi dividendnih podjetij, vendar ima le 0,7 % donosnost dividend. Med podjetji v zdravstvenem sektorju najdemo tudi koristi od korone. Johnson & Johnson in Abbott Laboratories Dividendni aristokrati iz sektorja osnovnih materialov niso svetovno znana podjetja, vendar so kljub temu trdna, saj sicer ne bi spadali v plemstvo.

Najboljša 2 sektorja po številu dividendnih aristokratov sta sektor osnovnih potrošnih dobrin (nediskrecijska potrošnja) in industrijski sektor, oba s po 13 dividendnimi aristokrati. Podjetja za nediskrecijsko potrošnjo so v času korona pandemije zelo profitirala in so lahko svoje dobičke večkrat povečala. Med najbolj znane dividendne aristokrate v tem sektorju spadajo Coca-ColaPepsiCo,Procter & Gamble in Walmart Podobno kot dividendni aristokrati iz sektorja osnovnih materialov, podjetja v industrijskem sektorju niso najbolj znana. Vendar pa spada 3M že 63 let spada med dividendaristokrate in njihovi izdelki so postali nepogrešljiv del našega vsakdana.

Evropski dividendi aristokrati

V Evropi je mogoče najti manj dividendnih aristokratov, zato meje 25 let v Evropi niso tako strogo upoštevane. Pogosto se za dividendne aristokrate štejejo delnice, če so podjetja svojo dividendno donosnost povečala vsako leto v zadnjih 20 letih.

V Nemčiji zato obstajajo samo tri podjetja, ki spadajo med dividende aristokrate: Fresenius,Fresenius Medical Care in Fuchs Petrolub,Fresenius povečuje svojo dividendo že 27 let zapored in ima donos od dividend 2,29 %. Podjetje za medicinsko tehniko Fresenius Medical Care je že 23 let v elitnem krogu dividendnih aristokratov in svojim delničarjem izplačuje donos v višini 1,86 %. Fuchs Petrolub je naftno-kemični koncern, ki že 18 let povečuje svojo dividendo, zato podjetje komajda ne dosega 20 let. Fuchs Petrolub plača dividendno donosnost 2,70 %

Dodatni pomembni dividendi aristokrati v Evropi so Cranswick (30 let), Diageo (23 let), Linde (27 let), Lindt & Sprüngli (24 let), Nestlé (25 let), Novartis (23 let), Medtronic (42 let), Roche (33 let), Sanofi (26 let) in Unilever (24 let).

Finančna stabilnost v sedanjosti

Dividendni aristokrati običajno predstavljajo le pogled v preteklost, vendar pa je enako pomembna tudi trenutna finančna situacija podjetja. Če je razmerje med izplačanimi dividendami in dobičkom podjetja previsoko, se v podjetniško blagajno steka manj denarja. To lahko posledično povzroči ogromen pritisk na prihodnjo rast dobička. Zato dividendni aristokrati pogosto ponujajo kontinuiran razvoj z dolgoročno in stabilno rastjo.