Charles Schwab: Kvartaliaruande positiivsed küljed ja intressimäärade spekulatsioonid tõstavad aktsiat

Pärast viimase majandusaruande avalikustamist koges Charles Schwabi suure maaklerimaja aktsia tõusu kuni 3,2%. Aruanne näitab, et kolmanda kvartali tulemused vastavad ootustele. Lisaks suutis ettevõte näidata tugevat uut varade kasvu. Augustis teatas Schwab uute investeeringute puhaskasvust, mis ulatus 32,8 miljardi USA dollarini, mis on 4,9 miljardit rohkem võrreldes eelmise aasta sama kuuga. August hõlmas ka oodatud klientide lahkumist seoses septembrikuu nädalavahetusega, mil toimus klientide andmete ümberkorraldamine. See oli üks suurimaid viiest sellisest nädalavahetusest aasta jooksul. Niinimetatud "Transactional Sweep Cash" (veel mitte investeeritud klientide raha) langes juulikuus 371,8 miljardilt USA dollarilt augustis 366,8 miljardile USA dollarile. See tähendab märkimisväärset paranemist võrreldes 2023. ja 2022. aasta augustiga. Schwabil oli varem probleeme kõrgema intressikeskkonnaga, kuna kliendid suunasid oma vaba kapitali kõrgema tootlikkusega finantsinstrumentidesse. Panga hoiused vähenesid aastas umbes 17,5% kuni juunini. Veel üheks aktsiatõusu toetavaks teguriks on spekulatsioon, et Föderaalreserv võib kolmapäeval toimuval kohtumisel intressimäärasid pool protsendipunkti võrra vähendada. See vähendus leevendaks mitte ainult Schwabi raskusi kapitali ümberpaigutamisega, vaid võiks vähendada ka ettevõtte miljarditesse ulatuvaid nerealiseeritud kahjumeid pikaajaliste madala tootlikkusega väärtpaberite puhul. Need kahjumid taastuksid madalamate intresside korral kiiremini. Madalamate intresside keskkonnas võiks Schwab saada kasu vähesemast survest oma Sweep-guthabenile ja võimalikust kasvust. Samal ajal, kui ettevõte tasakaalustab kahjumeid väärtpaberite portfellis, paraneb ka omakapitali positsioon. Kui aga inflatsioon tõenäoliselt taas tõuseb ja Föderaalreserv peab jälle intressimäärasid tõstma või kui intressimäärasid ei alandata ootuspäraselt, võib Schwab taas kapitali ümberpaigutamise probleemidega silmitsi seista. Bank plaanib ka uut strateegiat, et reageerida hiljutistele intressimäärade tõusudele, mis ei pruugi võimaldada samasugust tulusust nagu varem. Investorid, kes kaaluvad investeerimist Charles Schwabi, peaksid esmalt jälgima võimalikku raamatupidamiskahjude taastumist väärtpaberite portfellis. Siiski oleks soovitav oodata suuremat selgust strateegilise suunitluse osas, enne kui portfelli märkimisväärset positsiooni luua. Enne kui ostate Charles Schwabi aktsiaid, peaksite arvestama järgmist: Motley Fool Stock Advisori analüütikute meeskond on just tuvastanud kümme nende arvates parimat aktsiat, mida investorid praegu osta saavad... ja Charles Schwab ei olnud nende hulgas. Need kümme valitud aktsiat võivad järgnevatel aastatel tuua suuri tootlusi. Mõelge, et Nvidia juhtis seda nimekirja aprillis 2005... Kui oleksite toona investeerinud 1 000 USA dollarit, oleks teil täna 729 857 USA dollarit!* Stock Advisor pakub investoritele hõlpsasti mõistetavat eduplaani, sealhulgas juhiseid portfelli ülesehitamiseks, regulaarselt analüütikute värskendusi ja kaks uut aktsiasoovitust kuus. Stock Advisor-teenus on alates 2002. aastast ületanud S&P 500 tootlust rohkem kui neljakordselt*. Charles Schwab on The Ascenti, Motley Fooli ettevõtmise reklaamipartner. Bram Berkowitzil pole nende aktsiatega positsiooni. Motley Fool soovitab Charles Schwabi ja soovitab järgmisi optsioone: lühike, september 2024 $77.50 Callid Charles Schwabile. Motley Foolil on avalikustamispoliitika.