Trafigura w kryzysie: mongolski kredyt na ropę powoduje milionowe straty

Trafigura ponownie znalazła się w tarapatach, gdy odkryto brak finansowy o wartości milionów dolarów w jej mongolskim biznesie naftowym. Sytuacja ta rodzi pytania dotyczące wewnętrznych kontroli firmy i przypomina o szybkości i niefrasobliwości, z jaką działa handel surowcami. Zaledwie kilka miesięcy temu znane podmioty, w tym Trafigura, przyznały się w USA do zarzutów korupcyjnych. Kilku bankierów, w tym niektórzy z najważniejszych kredytodawców firmy, wyraziło zdumienie wielkością potencjalnej straty i jest ciekawych, jakie działania Trafigura podejmie, aby zapobiec powtórzeniu się sytuacji. Pomimo straty, niektórzy z nich wyrazili opinię, że nie powinno to wpłynąć na zdolność Trafigury do zaciągania kredytów. Doradca fachowy i były bankier surowcowy Jean-Francois Lambert podkreślił znaczenie uczenia się na błędach i wprowadzania skutecznych korekt - nie tylko w formie zmian personalnych, ale poprzez wzmocnienie zarządzania firmą, procesów wewnętrznych i kontroli. W Mongolii Trafigura zajęła dochodową niszę, zaopatrując region w jedną trzecią jego produktów naftowych, zwłaszcza oleju napędowego. Konkurenci, tacy jak Rosneft i Gunvor, stanowili w tym obszarze konkurencję. Choć biznes w Mongolii był stosunkowo niewielki, był jednak intratny. W Ułan Bator Jononbayar Erdenesuren był czołowym handlowcem naftowym Trafigury, znanym z energicznej praktyki biznesowej. Mongolia, jako państwo bez dostępu do morza, jest podatna na przerwy w dostawach, a brak paliwa pod koniec roku 2023 spowodował, że Trafigura znalazła się w centrum badań regulacyjnych. Problemy pojawiły się, gdy Trafigura przeprowadziła szczegółową analizę swoich niewypłaconych kredytów. Do złożoności sytuacji przyczyniło się to, że ropa była sprzedawana na kredyt lokalnym dealerom, takim jak Lex Oil, co doprowadziło do rozrastającego się portfela długów, który przekroczył setki milionów dolarów. Odkrycie znaczącego błędu finansowego wymusiło reakcję firmy. Według Trafigury przeterminowane należności były celowo zatajane, a odpowiednie dane manipulowane. W sposób godny uwagi firma opóźniła pełne ujawnienie problemu o ponad osiem miesięcy. Jej reakcja na przypadek mongolski kontrastowała z szybszymi działaniami prawnymi w podobnej sprawie oszustwa niklowego przeciwko Prateekowi Gupcie. Aby ograniczyć swoje straty, Trafigura podjęła działania: działalność w Mongolii została wstrzymana, kluczowi pracownicy zostali zawieszeni, a firma planuje odzyskanie długów w wysokości 1,1 miliarda dolarów. Pomimo powagi sytuacji, stosunki z większymi kredytodawcami pozostają na razie nienaruszone – przynajmniej na razie.