Azioni sottovalutate

Motivi per i titoli sottovalutati

Nel mercato azionario i prezzi si formano attraverso l'offerta e la domanda. I prezzi in calo, la mancanza di potenziali acquirenti. Possono esserci diversi motivi per cui i titoli sono negoziati al di sotto del loro valore reale nel mercato.

Ogni azienda vuole prevenire le notizie negative, Tuttavia, questo non è sempre possibile. Ad esempio, quando le aziende non riescono a soddisfare le loro aspettative di profitto o affrontano imminenti cause legali, questo spesso porta a una diminuzione della domanda. In risposta, gli azionisti inesperti spesso vendono i loro titoli di queste aziende, causando il calo del prezzo del titolo. Sebbene le cattive notizie possono rappresentare un rischio per un'azienda, molti investitori esagerano, risultando in una sottovalutazione del titolo.

Questo trading prematuro spesso deriva dalla cosiddetta mentalità del gregge. Gli investitori iniziano a vendere i loro titoli quando altri fanno lo stesso, questo è un tipico comportamento dell'investitore umano. Una ragione comune per questa azione irrazionale sono i forum online in cui i membri consigliano sull'acquisto o la vendita. All'inizio del 2021, c'è stato un tale picco artificiale perché gli utenti di Reddit hanno chiesto il acquisto del titolo GameStop, che è stato poi massicciamente sopravvalutato.

Trova aziende di nicchia. Perché nel mondo della finanza, spesso si parla solo dei grandi attori come Apple, Tesla e Amazon. Di conseguenza, le aziende di nicchia più piccole o le aziende con modelli di business meno rivoluzionari sono prive di interesse per molti investitori, nonostante il loro grande potenziale. Meno interesse significa quindi anche meno acquisti. I titoli sottovalutati che sono economici da acquistare a causa della mancanza di interesse rappresentano un'enorme opportunità per gli investitori di acquisire titoli solidi a un prezzo favorevole prima che il loro potenziale sia riconosciuto dalla massa.

In questo modo puoi trovare titoli sottovalutati

Per trovare titoli sottovalutati, dovresti familiarizzarti con i mercati finanziari. È importante rimanere informati sugli eventi attuali per agire razionalmente. Ad esempio, presta attenzione ai titoli negativi sulle aziende, poiché potrebbero abbassare temporaneamente il prezzo del titolo.

Le crisi o le fasi correttive possono anche spingere verso il basso i prezzi dei titoli, anche se non c'è alcun cambiamento nel modello di business delle aziende. Nella primavera del 2020, all'inizio della pandemia di Corona, i prezzi dei titoli sono crollati e molti titoli sottovalutati potevano essere acquistati a prezzi stracciati.

Gli investitori che cercano titoli sottovalutati dovrebbero avere familiarità con le influenze cicliche. Alcune aziende sono molto sensibili alle fluttuazioni economiche e dipendono quindi dall'economia generale. Le tipiche aziende cicliche si trovano nei settori dei beni di consumo e della tecnologia.

Infine, gli investitori dovrebbero sempre ottenere una panoramica dell'azienda per prendere una decisione consapevole sul titolo. Quindi confronta il titolo sottovalutato con i suoi concorrenti e osserva cosa stanno facendo gli insider (link alla pagina Insider) nell'azienda. Se l'azienda o i dirigenti stanno acquistando i loro stessi titoli, questo può essere un segno che il titolo è sottovalutato e ha molto potenziale di rendimento.

Rapporti finanziari che dovresti conoscere

Ci sono due fondamentali che ogni investitore che vuole trovare titoli sottovalutati dovrebbe conoscere: il rapporto prezzo-utili (rapporto P/E) e il rapporto prezzo-valore contabile (rapporto P/B).

Il rapporto P/E è calcolato confrontando il prezzo del titolo con i guadagni. Se il prezzo del titolo è significativamente inferiore ai guadagni dell'azienda, il titolo è sottovalutato. Quindi un basso rapporto P/E indica che un titolo è economico. Tuttavia, un alto rapporto P/E non significa necessariamente che un titolo sia sopravvalutato. È importante confrontare il rapporto P/E di un'azienda con la media del settore per determinare se supera il tasso della concorrenza. Inoltre, il rapporto P/E non dovrebbe essere usato come unico indicatore, poiché non può predire il futuro.

Quando si cercano titoli sottovalutati, gli investitori si concentrano sulle attività registrate nei bilanci per il rapporto P/B. L'importo del patrimonio netto viene quindi diviso per il numero di azioni in circolazione. Il prezzo del titolo attuale viene quindi confrontato con questo valore contabile per azione. I titoli sono considerati sottovalutati se il valore di mercato non corrisponde al valore contabile. Un rapporto P/B inferiore a 1 significa che il titolo è economico. Tuttavia, anche qui è importante non considerare il rapporto P/B come l'unico indicatore di sottovalutazione.

Dopo che gli investitori hanno analizzato i titoli sottovalutati utilizzando il rapporto P/E e il rapporto P/B, dovrebbero essere considerati rapporti finanziari aggiuntivi. Il rapporto prezzo/utili/crescita (rapporto PEG), il ritorno sul capitale proprio (ROE), il rapporto di indebitamento e il rapporto corrente sono indicatori aggiuntivi importanti.

Calcoli:

Value Investing come Warren Buffett

che mira a identificare azioni sottovalutate con elevato potenziale di crescita futura. L'idea alla base è che il prezzo di mercato di un'azione non sempre riflette il vero valore dell'azienda. Gli investitori value cercano aziende il cui prezzo azionario è al di sotto del loro valore equo e investono in esse con l'aspettativa che il prezzo di mercato si avvicini al valore effettivo nel tempo. Questa strategia si basa sull'analisi fondamentale, come la valutazione aziendale, i dati finanziari e altri fattori rilevanti. Il metodo di valutazione frequentemente utilizzato dagli investitori value è il metodo del Flusso di Cassa Attualizzato (Discounted Cash Flow). In questo approccio, il flusso di cassa futuro di un'azienda viene attualizzato per determinare il valore attuale. Se il valore calcolato è superiore al prezzo di mercato attuale, l'azione è considerata sottovalutata e quindi un'opportunità di acquisto. Il Value Investing richiede ricerca e analisi approfondite nonché pazienza, poiché spesso ci vuole tempo prima che il valore effettivo di un'azione si rifletta nel mercato. È importante esaminare attentamente i dati finanziari e i modelli di business delle aziende per identificare potenziali investimenti. Su Eulerpool, ti forniamo informazioni complete su vari titoli, analizziamo le loro valutazioni e offriamo strategie di investimento basate sul Value Investing. La nostra piattaforma ti consente di determinare il valore equo di un'azione e identificare potenziali opportunità di investimento. Investi con Eulerpool e sfrutta la strategia del Value Investing per migliorare le tue decisioni di investimento e essere redditizio a lungo termine. che ricerca nel mercato azioni o titoli sottovalutati con l'obiettivo di acquistarli o investirvi. Poiché i beni possono essere acquisiti a un prezzo vantaggioso, gli investitori sperano in un grande potenziale di profitto. Inoltre, gli investitori value evitano di acquistare azioni che potrebbero essere considerate sopravvalutate sul mercato.

Warren Buffett è probabilmente l'investitore value più noto. L'amministratore delegato di Berkshire Hathaway ha costruito il suo patrimonio di oltre 80 miliardi di dollari principalmente attraverso la strategia del value investing. Buffett acquista azioni di aziende sottovalutate ben al di sotto del loro valore equo per partecipare al loro sviluppo futuro.

La base del value investing è l'analisi fondamentale, che si basa su indicatori finanziari. Tuttavia, fattori come la qualità della gestione, il possibile vantaggio competitivo e la solidità del modello di business svolgono un ruolo importante.

Non cadere nella trappola del valore

È importante non cadere nella cosiddetta value trap quando si analizzano azioni sottovalutate. Una value trap può sembrare sottovalutata, ma non lo è. In una value trap, il prezzo dell'azione generalmente continua a scendere e può potenzialmente portare al fallimento. Ci sono alcuni indicatori che possono aiutare a differenziare un'azione sottovalutata da una value trap.

Presta attenzione ai seguenti fattori:

• 1. Sviluppo stabile degli utili negli ultimi anni.
• 2. Nessuno scandalo noto.
• 3. Prospettive future positive
• 4. Rating di credito elevato da Moody's e S&P Global Ratings
• 5. Possibili vantaggi competitivi o punti di forza unici
• 6. Rapporto PEG basso