Palantir Technologies: Nova zvijezda na nebu S&P 500

Investitori Palantir Technologiesa mogu odahnuti i radovati se: Tvrtka za umjetnu inteligenciju (UI) i analizu podataka bit će uvrštena u prestižni S&P 500 indeks. Od izlaska na burzu 2020. godine, dionica je pokazala značajnu volatilnost, što ovu vijest čini još značajnijom za ulagače. Uvrštenje u S&P 500 potvrđuje ono što su mnogi ulagači dugo pretpostavljali: Palantir je tvrtka visoke kvalitete i zaslužuje mjesto među najuglednijim američkim poduzećima. Nova pozicija u S&P 500 donosi razne prednosti. Prvo, uključivanje djeluje kao potvrda da Palantir ispunjava stroge zahtjeve koji se postavljaju tvrtkama u indeksu. To uključuje održivu dobit prema općeprihvaćenim računovodstvenim načelima (GAAP) i određene pragove tržišne kapitalizacije. Ovi kriteriji pomažu zadržati spekulativne dionice izvan indeksa i osigurati da S&P 500 predstavlja samo najbolje američke tvrtke. Samo ispunjavanje ovih zahtjeva je već izvanredno. Pored toga, uvrštenje u S&P 500 moglo bi povećati potražnju za dionicom. Mnogi ulagači ulažu u burzovno trgane fondove koji prate S&P 500. Kada Palantir službeno postane dio indeksa, ti fondovi će morati kupiti Palantir dionice. Ipak, temeljna snaga Palantira na kraju je bila ključ za njegovo uvrštenje u indeks i trebala bi biti osnova svake investicijske teze. Palantir ostvaruje profitabilne prihode prodajom svoje prilagođene softverske platforme američkoj vladi, njezinim saveznicima i privatnim tvrtkama u SAD-u. Ova tehnologija kombinira umjetnu inteligenciju i analizu podataka kako bi korisnicima pomogla u donošenju odluka u stvarnom vremenu. Bilo da se radi o vojnim operacijama, povećanju učinkovitosti bolnica ili otkrivanju financijskih prijevara i trgovine ljudima – mogućnosti primjene čine se beskonačnima. Prošle godine predstavljena AIP platforma za UI aplikacije pokazala se kao značajan pokretač rasta i ubrzala prihode. Palantir je također financijski stabilan s jakom bilancom koja uključuje 4 milijarde dolara u gotovini i bez dugova. Odluka o kupnji Palantir dionica ovisi o pažljivoj ocjeni tvrtke u odnosu na njezine izglede za rast. Stalni rast prihoda ukazuje na zdravu budućnost. Analitičari očekuju da će dobit u sljedeće tri do pet godina rasti u prosjeku 30% godišnje. Ipak, dionica se trenutno trguje s forward PE omjerom od 85, što čak i za tvrtku s ovakvom stopom rasta izgleda visoko. Pogled na PEG omjer može pomoći u boljem razumijevanju troškova dionice. PEG omjer između 1,5 i 2 smatra se idealnim. Palantirov trenutni PEG omjer iznosi 2,8, što predstavlja znatan jaz koji bi mogao zahtijevati značajnu korekciju cijene kako bi dionica ponovno postala atraktivna. Ako tržište ostane volatilno, bolje kupovne prilike mogle bi se pojaviti u nadolazećim mjesecima. Za sada je razumno držati Palantir, ali trenutno možda nije optimalno vrijeme za ulaganje.