Η Morgan Stanley συμφώνησε να πληρώσει πρόστιμο 2 εκατομμυρίων δολαρίων για να διευθετήσει κατηγορίες ότι η εταιρεία δεν παρακολούθησε επαρκώς εάν οι πωλήσεις μετοχών ενός πρώην κορυφαίου στελέχους της First Republic Bank βασίζονταν σε εσωτερικές πληροφορίες. Αυτό ανακοίνωσε την Παρασκευή η ρυθμιστική αρχή χρεογράφων της Μασαχουσέτης. Το πρόστιμο απορρέει από πωλήσεις μετοχών που πραγματοποιήθηκαν λίγο πριν από την κατάρρευση της περιφερειακής τράπεζας της Καλιφόρνιας.

Αν και το όνομα του εμπλεκόμενου διευθυντή δεν αναφέρεται στη σύγκριση, οι περιγραφόμενες πωλήσεις ταυτίζονται με αυτές του James Herbert II, ιδρυτή και πρώην προέδρου του First Republic. Ο Herbert πούλησε μετοχές αξίας άνω των 6,8 εκατομμυρίων δολαρίων τον Φεβρουάριο και τον Μάρτιο του 2023, λίγο πριν η τιμή των μετοχών της τράπεζας καταρρεύσει. Τελικά, η First Republic κατέρρευσε και η τράπεζα πωλήθηκε στην JPMorgan Chase μετά από διαμεσολάβηση της Federal Deposit Insurance Commission (FDIC).

Χέρμπερτ και άλλοι ηγετικά στελέχη της First Republic πούλησαν μετοχές συνολικής αξίας άνω των 10 εκατομμυρίων δολαρίων ΗΠΑ τους πρώτους μήνες του 2023. Αυτές οι πωλήσεις είναι επίσης αντικείμενο συλλογικής αγωγής, η οποία περιλαμβάνει την κατηγορία της εσωτερικής πληροφόρησης εναντίον των ηγετικών στελεχών.

Η Morgan Stanley κατηγορήθηκε ότι αγνόησε αρκετά προειδοποιητικά σήματα που θα έπρεπε να είχαν οδηγήσει σε λεπτομερέστερο έλεγχο των πωλήσεων μετοχών. Σύμφωνα με τον διακανονισμό, η ομάδα ανίχνευσης απάτης της εταιρείας δεν διέθετε τις απαραίτητες δεξιότητες για να διεξαγάγει απλές διαδικτυακές έρευνες, γεγονός που δυσχέραινε την εποπτεία. Η Morgan Stanley δεν παραδέχθηκε καμία ενοχή, αλλά συμφώνησε να βελτιώσει τις πρακτικές εποπτείας της.

Η υπόθεση σηματοδοτεί την πρώτη μεγαλύτερη συμφωνία με μια εποπτική αρχή σχετικά με τις αναταράξεις στον περιφερειακό τραπεζικό τομέα του περασμένου έτους, οι οποίες οδήγησαν στην κατάρρευση πολλών τραπεζών και σε σημαντικές απώλειες για το ταμείο FDIC.