Der Begriff "wirtschaftlicher Eigentümer" bezieht sich auf eine Person oder eine Gruppe von Personen, die die tatsächliche Kontrolle über ein Vermögen oder einen finanziellen Wert hat, jedoch nicht als rechtlicher Eigentümer eingetragen ist.

Der wirtschaftliche Eigentümer ist in der Regel nicht im offiziellen Grundbuch, Register oder einer sonstigen offiziellen Dokumentation vermerkt. Dennoch trägt er die wesentliche wirtschaftliche Verantwortung und hat das Recht, die Erträge und Gewinne aus dem Vermögen oder dem finanziellen Wert zu nutzen. Im Bereich der Kapitalmärkte ist es von entscheidender Bedeutung, den wirtschaftlichen Eigentümer zu identifizieren, da dies Auswirkungen auf die Transparenz und Integrität eines Wertpapiers oder eines Finanzinstruments haben kann. In vielen Fällen kann der wirtschaftliche Eigentümer aufgrund von komplexen Eigentumsstrukturen oder der Verwendung von Treuhand- oder Strohmannvereinbarungen schwer zu ermitteln sein. Die Identifizierung des wirtschaftlichen Eigentümers ist Teil der Sorgfaltspflicht bei Geldwäschebekämpfung und Terrorismusfinanzierung, um sicherzustellen, dass keine illegale oder betrügerische Nutzung von Vermögenswerten stattfindet. Finanzinstitute, einschließlich Banken und Investmentgesellschaften, sind verpflichtet, angemessene Verfahren einzuführen, um die wirtschaftlichen Eigentümer ihrer Kunden zu ermitteln und zu überprüfen. Die Europäische Union hat eine Reihe von Maßnahmen ergriffen, um die Transparenz bezüglich des wirtschaftlichen Eigentums zu verbessern. Die Vierte EU-Geldwäscherichtlinie, die von den Mitgliedstaaten umgesetzt wurde, fordert, dass Unternehmen und andere rechtliche Strukturen ihre wirtschaftlichen Eigentümer in einem zentralen Register erfassen müssen. Dies dient dazu, die Informationen über wirtschaftliche Eigentümer zugänglicher zu machen und die Möglichkeiten der Geldwäsche und der Steuerhinterziehung zu verringern. In Deutschland ist das Transparenzregister gemäß dem Geldwäschegesetz (GwG) die zentrale Datenbank, in der Informationen über wirtschaftliche Eigentümer von Unternehmen und anderen juristischen Personen erfasst werden. Die Eintragung im Transparenzregister ist obligatorisch und muss aktuell gehalten werden, um die Integrität des Finanzsystems zu gewährleisten. Die Identifizierung des wirtschaftlichen Eigentümers kann auch für Anleger von großer Bedeutung sein, insbesondere bei Investitionen in Unternehmen oder Start-ups. Informationen über den wirtschaftlichen Eigentümer, seine Reputation und sein Fachwissen können wichtige Indikatoren für die Stabilität und das Potenzial eines Unternehmens sein. In der aufstrebenden Welt der Kryptowährungen wird die Identifizierung des wirtschaftlichen Eigentümers noch herausfordernder. Da viele Kryptowährungen auf der Blockchain-Technologie basieren und Transaktionen pseudonym durchgeführt werden können, ist es schwieriger, den wirtschaftlichen Eigentümer einer bestimmten Wallet oder eines bestimmten Wallets zu ermitteln. Dennoch sind Regulierungsbehörden und Aufsichtsorgane bestrebt, die Transparenz zu verbessern und sicherzustellen, dass kriminelle Aktivitäten im Zusammenhang mit Kryptowährungen eingedämmt werden. Insgesamt spielt der Begriff "wirtschaftlicher Eigentümer" eine entscheidende Rolle bei der Sicherung der Transparenz, Integrität und Verantwortlichkeit in den verschiedenen Bereichen der Kapitalmärkte. Die Identifizierung des wirtschaftlichen Eigentümers ist grundlegend für die Aufrechterhaltung eines fairen und ordnungsgemäß funktionierenden Finanzsystems.