Dividendenaristokrater er aksjer som har økt utbyttet sitt i minst 25 år.

Adelen blant utbytteselskapene

For mange investorer er Dividendaristokrater en viktig del av dividendestrategien for å generere regelmessig inntekt. Dividendaristokrater er også kjent som adelen fordi selskapene viser seg å være svært sjenerøse overfor investorene. For at en aksje skal betegnes som en Dividendaristokrat, må den oppfylle følgende kriterier: Selskapet må ha betalt utbytte i minst 25 år, utbytteutbetalingsraten må økes hvert år, og i de USA må selskapet være en del av S&P 500-indeksen ha en markedsverdi på minst 3 milliarder amerikanske dollar.

Dividendaristokrat - Pålitelig utbetaler også gjennom kriser

Dividendaristokratene har blitt stadig mer verdifulle for investorer. Gjennom økonomiske kriser og børskrakk som finanskrisen i 2008 og koronapandemien i 2020 har stabile utbytter blitt viktigere. I disse vanskelige tider reduserer eller utelater mange selskaper sine utbytteutbetalinger. En Dividendenaristokrat derimot, opprettholder sin årlige utbyttevekst. For øyeblikket er det til og med slik at utbytteavkastningen til mange Dividendenaristokrater er høyere enn avkastningen fra rentebærende verdipapirer eller statsobligasjoner.

Økende avkastning med mindre risiko

Dividendenaristokratene er for det meste defensivt orienterte og derfor som regel verdipapirer som for eksempel Procter & Gamble og Walmart. Dividendaristokratene i S&P 500 har mindre risiko, og deres avkastning er bare litt lavere enn for S&P 500. Den totale avkastningen for aksjonærer over ti år er på S&P 500 16,24 %, ved S&P 500 Growth 18,85 % og hos S&P 500 Dividend Aristocrats 15,22 %. Så Dividendaristokratene tilbyr ikke bare en årlig dividendøkning, men også en stabil utvikling av avkastningen.

Dividendenaristokrater som pensjonsforsikring

Det passive inntekt fra utbyttebetalinger av Dividendenaristokrater har to fordeler. For det første kan det tjene som pensjonssparing på grunn av den lave risikoen, og for det andre øker formuen din ytterligere gjennom den. Renters rente-effekt Særlig i de USA kvartalsvise utbetalingene av utbytte fra Dividendenaristokraten har høy betydning, ettersom de sammen med 401(k)-planene er en viktig byggestein for pensjonssparingen. Men ikke bare i USA er Dividendaristokratene populære, også i Tyskland de vinner popularitet.

Vi publiserer hvert kvartal på AlleAktien.de en dividendestudie av de mest kjøpte utbytteaksjene blant tyske private investorer. Blant topp 10 utbytteaksjer i tredje kvartal var det fem utbyttearistokrater å finne: Reality Income , Johnson & Johnson , Coca-Cola , McDonald’s og AT&T. Dette viser at tyske aksjonærer satser på Dividendenaristokrater, som er verdenskjente kvalitetsselskaper. Ingen spekulasjon, men overbevisende aksjeutvelgelse.

De 65 Dividende-aristokratene fra USA

Som nevnt tidligere finnes det spesielt i USA mange Dividendenaristokraten. 65 Dividendenaristokraten fra S&P 500-indeksen har økt utbyttene sine 25 år på rad (per 29. oktober 2021). I alle elleve sektorer er det representert minst en Dividendenaristokrat.

Som forventet har de raskt voksende sektorene telekommunikasjon og teknologi kun en eller to aristokrater. AT&T øker sin utbytte hvert år i 36 år og betaler en uslåelig avkastning på 8,2 %. IBM er en nykommer blant utbyttearistokratene, mens Automatic Data Processing har økt utbyttet sitt i 46 år på rad.

Overraskende nok er det bare to eller tre utbyttearistokrater å finne i energi-, forsynings- og eiendomssektorene. De kjente olje- og gasselskapene. Chevron og Exxon Mobil har vært blant Dividendaristokratene i over 30 år og gir utbytter på 4,7 % henholdsvis 5,5 %. Forsyningsvirksomheten NextEra Energy er også et nytt medlem blant utbyttearistokratene. Imidlertid kunne NextEra Energy ikke bare øke utbyttet sitt over 25 år, men kan også vise til en imponerende aksjeprestasjon. Eiendomsselskapet og den månedlige utbyttebetaleren Realty Income har vært en del av Dividendenaristokratene i 26 år og er en populær utbytteaksje i AlleAktien-samfunnet.

Alle seks dividendearistokratene fra sektoren for konsumvarer (syklisk konsum) har økt utbyttet sitt i minst 40 år. Også den verdensberømte hurtigmatkjeden McDonald’s tilhører Dividendaristokratene. Fra finans- og helsesektoren er det henholdsvis syv dividendaristokrater representert. Finansindeksleverandøren S&P Global har vært medlem av superligaen for utbytteselskaper i 48 år, men har likevel bare en utbytteavkastning på 0,7 %. Blant helseforetakene finner man blant annet coronaprofittører. Johnson & Johnson og Abbott Laboratories Dividendaristokratene fra grunnstoffsektoren er ikke verdenskjente selskaper, men de er likevel solide, for ellers ville de ikke tilhørt adelen.

De to beste sektorene er forbruksvare- (ikke-syklisk forbruk) og industrisektoren, hver med 13 Dividendenaristokraten. Ikke-sykliske forbruksvarerbedrifter har hatt stor fordel av koronapandemien og har kunnet flerdoble sine overskudd. Blant de mest kjente Dividendenaristokraten i denne sektoren er Coca-ColaPepsiCo,Procter & Gamble og Walmart Akkurat som Dividendaristokratene fra sektoren for grunnstoffer, er selskapene i industrisektoren ikke de mest kjente. Imidlertid hører 3M har i 63 år vært blant Dividende-aristokratene, og deres produkter er uunnværlige i hverdagen vår.

De europeiske utbyttearistokratene

I Europa er det betydelig færre dividendaristokrater å finne, og derfor tas ikke 25-års grensen like strengt. Ofte betegnes aksjer som dividendaristokrater hvis selskapene har økt sitt utbytterende årlig i løpet av de siste 20 årene.

I Tyskland er det derfor bare tre selskaper som hører til dividendearistokratene: Fresenius,Fresenius Medical Care og Fuchs Petrolub,Fresenius øker sin utbytte hvert år i 27 år og har en utbytteavkastning på 2,29 %. Medisinteknologiselskapet Fresenius Medical Care har vært i den elitære kretsen av Dividendaristokrater i 23 år og betaler sine aksjonærer et utbytte på 1,86 %. Fuchs Petrolub er et olje- og kjemikonsern som har økt sin utbytte i 18 år, så selskapet faller så vidt under 20 år. Fuchs Petrolub betaler en utbytterendement på 2,70 %

Flere bemerkelsesverdige Dividendaristokrater i Europa er Cranswick (30 år), Diageo (23 år), Linde (27 år), Lindt & Sprüngli (24 år), Nestlé (25 år), Novartis (23 år), Medtronic (42 år), Roche (33 år), Sanofi (26 år) og Unilever (24 år).

Finansiell stabilitet i nåtiden

Dividendaristokrater representerer oftest bare et tilbakeblikk, men den nåværende finansielle situasjonen til selskapet er like viktig. Hvis utbytteforholdet målt mot et selskaps fortjeneste er for høyt, vil mindre penger bli tilført selskapets kasse. Dette kan igjen skape enormt press på fremtidig fortjenestevekst. Derfor tilbyr ofte dividendaristokrater en jevn utvikling med langsiktig og stabil vekst.