Die Clusteranalyse ist eine Methode der multivariaten Datenanalyse, die es ermöglicht, ähnliche Objekte basierend auf ihren Merkmalen zu gruppieren.

Diese Methode wird sowohl im Finanzsektor als auch in anderen Bereichen angewandt, um Muster und Zusammenhänge in großen Datenmengen zu identifizieren. Die Clusteranalyse kann auf verschiedene Arten durchgeführt werden, darunter hierarchische Clustering-Verfahren und partitionierende Clustering-Verfahren. Hierarchische Verfahren erstellen eine Baumstruktur, die eine schrittweise Clusterbildung ermöglicht. Partitionierende Verfahren trennen die Daten in vordefinierte Anzahl von Gruppen oder Clustern. In beiden Fällen zielt die Clusteranalyse darauf ab, ähnliche Objekte in einem Cluster zu gruppieren, während Objekte in verschiedenen Clustern unterschiedlich zueinander sind. Im Bereich des Investierens in Kapitalmärkten kann die Clusteranalyse zur Identifizierung von Marktsegmenten, zur Erkennung von ähnlichen Handelsstrategien und zur Erstellung von Portfolios verwendet werden. Indem ähnliche Aktien, Anleihen, Kredite, Geldmarktinstrumente oder Kryptowährungen in Clustern zusammengefasst werden, können Investoren potenzielle Muster und Trends erkennen, die bei der Informationsgewinnung und der Entscheidungsfindung helfen können. Ein Beispiel dafür, wie Clustering im Bereich des Aktienhandels angewendet werden kann, ist die Zusammenfassung von Unternehmen nach Branchen. Wenn ähnliche Unternehmen in einem Cluster gruppiert sind, kann dies helfen, ihre Performance und ihre finanziellen Kennzahlen zu vergleichen. Darüber hinaus kann die Clusteranalyse dabei unterstützen, Portfolios mit differenzierter Risiko-Rendite-Struktur zu erstellen, indem sie Aktien aus verschiedenen Clustern kombiniert. Um die Clusteranalyse erfolgreich durchzuführen, ist es wichtig, geeignete Merkmale auszuwählen und die Daten entsprechend zu standardisieren. Darüber hinaus können verschiedene statistische Methoden wie die Varianzanalyse oder die Hauptkomponentenanalyse verwendet werden, um die Clusterbildung zu optimieren. Die Clusteranalyse ist ein leistungsstarkes Werkzeug für Investoren in Kapitalmärkten, um ihre Anlageentscheidungen zu verbessern und neue Handelsmöglichkeiten zu identifizieren. Durch die Nutzung dieser Methode können Investoren ihre Strategien verfeinern und ihre Performance steigern, indem sie auf fundierte Erkenntnisse gestützte Entscheidungen treffen.